Измерение гэпа для какого-либо банка решающим образом зависит от временного горизонта измерения. Срок от трех до шести месяцев или менее – подходящие временные рамки для управления активами и пассивами. В плане координации с годовым бюджетом банка приемлем временной горизонт порядка одного года. Для иллюстрации этих горизонтов планирования рассмотрим гипотетический баланс, представленный в табл. 4.4. В пределах года определены структура и сроки платежей по активам и пассивам, а также подсчитана величина аккумулированного гэпа для совокупности обязательств. Похоже, что в пределах года банк относительно сбалансирован и отрицательный гэп равен только 10 млн. долл. Но для обязательств со сроком погашения от 30 до 182 дней совокупный гэп банка колеблется от 35 до 55 млн. долл. Гэп в 35 млн. для однодневных обязательств представляет собой серьезную угрозу для банковских резервов. Комитет по управлению активами и пассивами должен немедленно обратить внимание на отрицательный гэп, возникающий для погашения обязательств сроком до 30 дней в 55 млн. долл. Этот гэп представляет собой оценку потенциального оттока средств, или ликвидного риска на следующий месяц, поскольку созревающие обязательства могут быть отозваны, даже если они являются инструментом с переменной процентной ставкой. Т а б л и ц а 4.4 Временные горизонты управления гэпом, млн. долл. Сроки Активы Пассивы Гэп Кумулятивный гэп 1 день 5 40 –35 –35 30 дней 10 30 –20 –55 60 дней 15 20 –5 –60 91 день 20 10 10 –50 182 дня 25 10 15 –35 365 дней 30 5 25 –10 Краткосрочные – всего 105 115 –10 –10 Свыше 1 года 95 70 +25 +15 Капитал - 15 –15 0 Всего 200 200 0 0
Ви переглядаєте статтю (реферат): «Измерение гэпа» з дисципліни «Моделювання банківської діяльності»
